绿色金融工具箱扩容提效

国家开发银行(guójiākāifāyínháng)融资(róngzī)支持的湖北丹江口流域生态保护项目。（资料图片） 在全球应对(yìngduì)气候变化与推动低碳转型的浪潮中，绿色(lǜsè)金融(jīnróng)正成为(chéngwéi)撬动可持续发展的关键杠杆。近年来，从环境、社会和公司治理（ESG）投资理念普及到绿色信贷创新，金融工具箱的扩容为绿色经济注入强劲动能。 绿色金融(jīnróng)(jīnróng)的核心在(zài)于推动金融资源向绿色产业倾斜，支持传统行业绿色低碳转型和战略性新兴产业发展。近年来，ESG理念在绿色金融方面被越来越频繁地提及，尤其是在信贷领域。将ESG理念融入(róngrù)银行信贷工作，旨在通过金融手段激励企业提升其在环境保护、社会责任和公司治理等方面的表现，实现经济、社会与环境协调(xiétiáo)发展。 ESG正在成为对企业开展社会可持续发展评估的重要工具(gōngjù)。目前，多家银行已将ESG应用于信贷流程管理(guǎnlǐ)，部分(bùfèn)银行结合自身数据优势，进一步建立(jiànlì)了个性化的ESG评价体系，对绿色信贷业务流程进行改造。 “国家开发银行浙江分行已开始对法人客户(kèhù)开展ESG评级工作，从环境影响、社会(shèhuì)责任(zérèn)和公司治理3个维度对客户进行综合评价。”国开行浙江分行风险管理处处长马蓝岚(lán)说，评价维度既包含气候变化影响及应对(yìngduì)、污染物管理等环境影响因素，也包含企业的(de)社会影响、员工的权益保障等社会责任因素，还包含企业的管理制度、商业道德等公司治理因素。 马蓝岚表示，开展ESG评级，一方面是(shì)落实监管部门有关要求，积极服务兼具环境效益和社会效益的实体经济项目；另一方面是履行(lǚxíng)社会责任(zérèn)的体现，用金融“活水”浇灌绿水青山。 “ESG评级结果将给银行开展信贷业务带来重要影响。”马蓝岚介绍。以国开行浙江分行业务为例(wèilì)，影响主要有三方面：第一，ESG评级结果可以作为信贷准入管理和退出的重要依据。比如，银行工作人员在做客户准入工作时，会(huì)看到关于(guānyú)环境社会治理风险的提示事项，工作人员需对此开展调研(kāizhǎndiàoyán)。如果(rúguǒ)客户触发(chùfā)了提示事项，那么(nàme)就需要采取一些风险管控和缓释措施。第二，ESG评级结果是动态的，与授信管理挂钩。以国开行浙江分行的相关制度为例，ESG评级结果每年至少(zhìshǎo)更新一次(yīcì)。如果企业的评级结果较差，那么其信用评级就要下调，会直接影响授信额度以及免担保授信的控制(kòngzhì)边界等。第三，银行会根据ESG评级结果，在贷款“三查”、贷款定价以及经济资本分配(fēnpèi)等方面采取差别化的管理措施。 金融管理部门高度重视丰富绿色金融产品和服务。去年(qùnián)10月，中国人民银行、生态环境部、金融监管总局、中国证监会联合印发《关于(guānyú)发挥绿色金融作用 服务美丽中国建设的意见》，明确提出“引导(yǐndǎo)金融机构在依法合规、风险可(kě)控和商业可持续的前提下，开发与资源(zīyuán)环境要素相关的绿色信贷、绿色保险(bǎoxiǎn)、绿色债券、绿色资产支持证券等金融产品和服务”。 金融机构积极探索创新绿色(lǜsè)金融产品服务，不断提升综合金融服务质效。在甘肃，国开行甘肃分行发放可持续发展挂钩贷款(dàikuǎn)，用于支持酒泉市瓜州县7.87万亩(wànmǔ)高标准农田建设。这笔贷款将农田节水率与(yǔ)贷款利率优惠挂钩，促进发展节水灌溉，预计可实现年节水量不少于690万吨。同时，国开行还持续创新绿色金融债券产品，引导带动社会(shèhuì)资金共同(gòngtóng)服务绿色发展。 “今年1月至4月，我行发放绿色贷款超过2500亿元，重点支持绿色基础设施、清洁能源、生态保护(bǎohù)和污染防治等领域。”国开行相关负责人(fùzérén)介绍，近年来国开行绿色贷款在全部信贷资产中(zhōng)的占比不断提升(tíshēng)。 上海金融与发展实验室首席专家、主任曾刚表示(biǎoshì)，在(zài)创新绿色金融产品和服务的(de)过程中，要注意业务创新与风险防控的平衡。他(tā)提示，绿色金融业务的快速发展伴随着ESG风险的增加，在实践中，如何在风险可控的前提下推动绿色金融产品和服务创新，避免因过度追求规模而忽视风险，是需要重点关注(guānzhù)的问题。 “随着绿色金融的政策和工具(gōngjù)不断丰富，金融机构的绿色服务能力(nénglì)将显著提升(tíshēng)。”曾刚表示，从长期来看，银行业保险业的绿色低碳转型将推动我国绿色金融体系更加成熟。 中国人民银行研究局局长王信表示，下一步，人民银行将(jiāng)不断强化绿色金融、转型金融标准制定，优化绿色金融政策工具箱，更好促进绿色低碳相关金融工具(jīnrónggōngjù)和(hé)金融服务发展(fāzhǎn)，持续推进金融高水平对外开放和经济绿色低碳转型。 从过往经验来看，发展绿色金融的一个突出难点是，生态环保项目的环境效益难以(nányǐ)转化为(wèi)经济收益，缺乏足够的还款来源，信贷资金较难进入。为解决这一难题，生态环境部、国家发展改革委(wěi)、国开行于2021年开始在部分省区市开展了生态环境导向的开发（EOD）模式试点，探索将生态环境治理项目与资源、产业(chǎnyè)(chǎnyè)开发项目一体化实施(shíshī)，提升环保产业的可持续发展能力。2023年12月，生态环境部、国家发展改革委、中国人民银行、国家金融监督管理总局印发(yìnfā)了《生态环境导向的开发（EOD）项目实施导则（试行）》，进一步推动(tuīdòng)这一创新机制落实(luòshí)落地。 何为EOD模式？它是以生态保护和环境治理为基础，以特色产业运营为支撑，以区域综合开发为载体，采取产业链延伸、联合经营、组合(zǔhé)开发等方式，推动(tuīdòng)公益性较强、收益性差的生态环境治理项目与收益较好的关联(guānlián)产业有效融合，统筹推进(tuījìn)，一体化实施，将生态环境治理带来的经济(jīngjì)价值内部化的一种创新性的项目组织实施方式。 自EOD模式试点以来，金融机构按照市场化法治化原则推动投融资模式创新，探索生态产品价值(jiàzhí)实现的金融支持路径，部分(bùfèn)项目已(yǐ)初见成效。 洞头区地处浙江省东南沿海瓯江口处，是浙南的“海上(hǎishàng)(hǎishàng)门户(ménhù)”，也是温州市向东向南、拥江面海发展的重要区块。近20年来，洞头以“海上花园”为建设蓝图，开展实施了(le)一系列蓝色海湾整治行动，但仍然存在近岸海域优良水质占比不高、城乡污水处理设施基础薄弱、海洋(hǎiyáng)垃圾污染问题突出、部分山体破损裸露等问题。 为此，洞头(dòngtóu)区探索创新，谋划实施“洞头诸湾·共富海上花园”EOD项目，通过生态环境治理(huánjìngzhìlǐ)与修复筑牢产业(chǎnyè)发展基底，以特色产业经营收益反哺生态环境治理投入，统筹推进区域生态保护与绿色(lǜsè)发展，促进实现共同富裕。国开行浙江分行靠前对接服务，牵头组建银团，高效完成授信审批(shěnpī)、合同签订、贷款发放等工作，截至4月底，已为该项目提供(tígōng)1.7亿元银团贷款支持。 目前，海岛山体与矿山生态修复(xiūfù)治理工程、雨污管网整治工程等正(zhèng)稳步(wěnbù)推进，洞头区(qū)近岸海域(hǎiyù)环境质量持续提升，海岛海域生态环境有效修复。同时，通过海上田园、海洋牧场建设，引导发展紫菜机械化养殖、大黄鱼声波围养模式，促进传统养殖转型升级，带动当地居民增收致富。国开行浙江分行员工陈凯说：“良好的(de)(de)生态环境蕴藏着巨大的经济价值。我们将深入践行绿水青山就是金山银山(yínshān)的重要理念，持续探索金融服务生态保护和绿色发展的有效模式。”（经济日报记者 赵东宇）